Пост за гости на HodlX Изпратете вашата публикация
Добрите инвеститори знаят възможностите. Най-добрите инвеститори разбират рисковете.
Не залагайте всичките си чипове само на едно нещо – това е инвестиционно правило, което повечето са научили в първия ден. И все пак за начинаещите разпространението на рисковете често е по-лесно да се каже, отколкото да се направи. На място, толкова нестабилно като пазара на цифрови активи, какво можете да направите, за да се защитите, докато пазарната тенденция е в посока надолу? Ето няколко стратегии за хеджиране, които трябва да знаете.
Какво е хеджиране?
Първо, първо трябва да разберете, че хеджирането е начин за намаляване на рисковете срещу волатилността на пазара, а не за печалба. Чрез хеджиране не можете да реализирате значителна възвръщаемост от това, но поддържате стабилна стойност на портфолиото си от активи при нежелани пазарни условия.
Най-просто казано, хеджирането е стратегия за минимизиране на риска, обикновено чрез заемане на компенсираща позиция върху основния актив на човек. Има три често срещани начина, по които можете да хеджирате вашите цифрови активи.
1. Разнообразяване на вашето портфолио
Обикновено популяризирана като стратегия „не слагай всичко-яйцата си в една кошница“, диверсификацията е може би най-простият начин за хеджиране. Въпреки това, за разлика от традиционния фондов пазар, който обхваща широк спектър от индустрии и класове активи, пазарът на цифрови активи е сравнително монотонен.
Когато формулирате стратегията си за диверсификация, трябва да имате предвид, че повечето цифрови активи са относително нестабилни и общият пазар има тенденция да се движи заедно в една посока. За да компенсирате рисковете, свързани с алткойни, може да се наложи да помислите за добавяне към портфолиото си с реномирани монети. В крайна сметка, диверсификацията е свързана с поддържане на здравословна комбинация от активи. Може да ви отнеме няколко изпитания, за да откриете правилната комбинация за себе си.
2. На къси продажби
По-усъвършенствано средство за хеджиране е късата продажба. Този метод може да ви предпази от неочакван спад на цената на активите, когато очаквате цената на актива да се повиши. Това може да стане чрез продажба на дигитален актив, заимстван от борса, например чрез маржин търговия. Най-просто казано, можете да продадете, за да отворите позиция и да я изкупите обратно по-късно на по-ниска цена и да запазите разликата като печалба. С маржин търговията можете да използвате лост до 5 пъти, за да маневрирате с това действие.
Например, бяхте оптимист по отношение на биткойн (BTC) и държането на определено количество от него, но в същото време искахте да хеджирате риск от спад. Следователно можете да отворите позиция за маржин търговия, за да вземете назаем един BTC и да ги продадете (да речем на 5 500 USDT) веднага след това. В случай, че цената на BTC спадне, можете да изкупите обратно един BTC на по-ниска цена (да речем на 5 200 USDT) и да изплатите маржин заемите. Като такава, разликата от 300 USDT ще покрие загубата ви от вашия BTC холдинг.
Трябва обаче да отбележите, че хеджирането с къси продажби идва с определени разходи, като маржин лихва и такси за транзакции. Трябва да направите предварително изчисление, за да намерите правилния баланс между вашите холдингови и хеджиращи позиции.
3. Използване на производни
Дериватите се използват широко като инструменти за хеджиране на традиционните фондови пазари. Обичайните деривати включват фючърси, суап, опции и форуърди и др. Както подсказва името му, цените им се извличат и определят от колебанията в базовия актив. Акциите, облигациите, суровините, валутите, лихвените проценти и пазарните индекси са най-познатите основни активи.
На пазара на цифрови активи, въпреки че цялостното развитие на дериватите все още е в начална фаза, някои борси предлагат деривативни продукти на пазара, включително фючърси и вечни суапове, което позволява на потребителите да търгуват и на едно и също място.
Фючърсният договор, например, е споразумение за покупка или продажба на определен актив или стока на предварително определена цена в определен момент в бъдеще. В криптопространството, докато фючърсите често се използват от майньорите, за да гарантират стойността на криптовалутите, които ще добиват, търговците, разбира се, могат също да използват деривата за хеджиране на експозиция и да намалят потенциала за загуби, причинени от неочаквани пазарни движения.
Маневрено мъдро, да предположим, че очаквате BTC да достигне $ 8 000 до определена дата. Можете да закупите договор с тази „ударна цена“. Ако цената на BTC достигне тази цел, вие ще спечелите. Ако не, ще загубите цената, която сте платили за договора. Напротив, можете да направите обратното на късите BTC, за да компенсирате загубата, в случай че BTC цената падне.
Управлявайте внимателно рисковете си
Въпреки тяхната полезност при хеджиране на риска, късите продажби и дериватите все по-често са предизвикани от спекулации в наши дни. Тук ние въвеждаме тези инструменти и стратегии само като методи за хеджиране на риска. Тъй като рискът от загуби при къса продажба или дериват е теоретично неограничен, препоръчваме ви да не търгувате за спекулации и трябва да вземате инвестиционни решения само когато сте запознати с свързаните рискове.
Отказ от отговорност: Този материал не трябва да се приема като основа за вземане на инвестиционни решения, нито да се тълкува като препоръка за участие в инвестиционни сделки. Търговията с цифрови активи включва значителен риск и може да доведе до загуба на инвестирания ви капитал. Трябва да сте сигурни, че напълно разбирате свързания риск и да вземете предвид нивото си на опит, инвестиционни цели и да потърсите независим финансов съвет, ако е необходимо.
Относно OKEx
OKEx е водеща в света борса за дигитални активи със седалище в Малта, предлагаща изчерпателни услуги за търговия с цифрови активи, включително търговия със символи, фючърсна търговия, вечна суап търговия и индекс тракер на глобални търговци с технология блокчейн. В момента борсата предлага над 400 двойки токени и фючърси, позволяващи на потребителите да оптимизират своите стратегии.
